Анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности

Предмет: Финансовый анализ

Раздел: Анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности

Для решения задачи необходимо рассчитать:

1. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности
   KO_{ДЗ} = \frac{Выручка}{Среднегодовая дебиторская задолженность}

2. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности
   KO_{КЗ} = \frac{Себестоимость}{Среднегодовая кредиторская задолженность}

3. Средняя продолжительность оборота дебиторской задолженности
   ПО_{ДЗ} = \frac{365}{KO_{ДЗ}}

4. Средняя продолжительность оборота кредиторской задолженности
   ПО_{КЗ} = \frac{365}{KO_{КЗ}}

Рассчитаем показатели для предыдущего года:

• Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности:
  KO_{ДЗ_{пр}} = \frac{3550}{638} \approx 5,56

• Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности:
  KO_{КЗ_{пр}} = \frac{2670}{565} \approx 4,73

• Средняя продолжительность оборота дебиторской задолженности:
  ПО_{ДЗ_{пр}} = \frac{365}{5,56} \approx 65,66

• Средняя продолжительность оборота кредиторской задолженности:
  ПО_{КЗ_{пр}} = \frac{365}{4,73} \approx 77,18

Рассчитаем показатели для отчетного года:

• Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности:
  KO_{ДЗ_{отч}} = \frac{4520}{755} \approx 5,99

• Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности:
  KO_{КЗ_{отч}} = \frac{3280}{629} \approx 5,22

• Средняя продолжительность оборота дебиторской задолженности:
  ПО_{ДЗ_{отч}} = \frac{365}{5,99} \approx 60,93

• Средняя продолжительность оборота кредиторской задолженности:
  ПО_{КЗ_{отч}} = \frac{365}{5,22} \approx 69,92

Выводы:

1. В отчетном году коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности увеличился (с 5,56 до 5,99), что свидетельствует о более быстром возврате средств от покупателей.
2. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности также увеличился (с 4,73 до 5,22), что означает, что компания быстрее погашает свои обязательства перед поставщиками.
3. Средняя продолжительность оборота дебиторской задолженности сократилась с 65,66 до 60,93 дней, что положительно влияет на ликвидность компании.
4. Средняя продолжительность оборота кредиторской задолженности также уменьшилась с 77,18 до 69,92 дней, что может говорить о более быстром расчете с поставщиками.
5. В отчетном году компания по-прежнему погашает кредиторскую задолженность медленнее, чем получает оплату от дебиторов, что положительно сказывается на ее финансовых потоках.